险资举牌缘何偏爱地产股房地产龙头业绩增速优良

羊城晚报记者 莫谨榕

从帕丽达古丽家出来,记者又来到巴里坤哈萨克自治县新安绣馆,馆中展示的200多件安绣作品中有100余件出自巴里坤绣娘之手。

“2019年,蓝筹股走势稳中有升,其中房地产龙头上市公司业绩增速优良,估值优势显现。”险资举牌房地产公司,除了业绩增速外,还有就是龙头公司NAV折价幅度大、股息也不错,从长期持有角度看,年化收益率有保障。所以险资对龙头房地产公司的热情一直不减。”私募排排网基金经理夏风光表示。

除了展示,新安绣馆还进行不定期培训。2017年以来,河南安绣文化产业有限公司免费培训巴里坤各乡镇哈萨克族绣娘200多名。

去年以来,险资举牌有所升温,从中国保险行业协会官网披露的数据来看,保险资金共对9家上市公司进行了举牌,分别是:中国人寿系相继举牌申万宏源、万达信息、中广核电力、中国太保;中国平安系先后举牌华夏幸福、中国金茂;中国太保系举牌上海临港;中国太平系举牌大悦城;华泰保险系举牌国创高新。值得注意的是,险资举牌的个股中,包括了华夏幸福、中国金茂、上海临港、大悦城、国创高新5只房地产个股,超过险资举牌个股的一半。

新安绣馆中不仅有安绣作品,还有不少当地刺绣合作社展出的当地传统刺绣作品,包括抱枕、床上用品、汽车摆件、服饰、钱包、手提包等。

现在,每个月帕丽达古丽能挣1000多元。“作为一名家庭主妇,不耽误做家务,还能赚钱贴补家用,真是太好了!”帕丽达古丽说。

当地女性从小就有学习刺绣的传统,但是刺绣多是家用,距离市场要求还有一定差距,以致绣娘空守着好技艺,绣品卖不出好价钱。2017年,河南援疆工作前方指挥部积极联系河南安绣文化产业有限公司,培训当地哈萨克族绣娘,向她们发放订单,不限时、不限量回收产品,并提供原材料和工具,以订单式计件支付工资。

学成后,帕丽达古丽便与河南安绣文化产业有限公司签订合同,为该公司刺绣安绣作品。

险资作为A股市场上一股实力雄厚的力量,其动向一直受到投资者关注。2015年、2016年险资掀起的一波举牌潮,深深搅动A股市场。后来,在市场监管、行情调整等多重因素的影响下,险资经历了较为沉寂的两年。

目前,全球利率走低、固定收益类产品回报率趋于下降,在政策鼓励险资等长期资金入市的大背景下,险资也需要为手头的巨额资产寻找更好的出路,改变过去扎根固收类资产的配置方式,加大权益市场配置力度,提升总体回报,这也是去年以来险资举牌回暖的重要原因之一。

近期险资频频出手,去年12月以来,太平洋人寿和太平人寿就先后举牌上海临港和大悦城的部分股份。今年年初,大悦城披露举牌公告显示,2019年12月,太平人寿与大悦城签订非公开发行股票认购协议,通过定增以19.07亿元现金认购大悦城2.83亿股股份,占公司总股本的6.61%,超过5%的举牌红线。

险资卷土重来最爱地产股

见到帕丽达古丽时,她正坐在绣花架子前赶制刚刚接到的订单,背后的炕上坐着她不满一岁的女儿。一边刺绣,一边照顾孩子,帕丽达古丽很享受这种家庭工作两不误的生活。

帕丽达古丽说,得知有安绣培训的时候,还担心自己能不能绣好。在家人的鼓励下,她报名参加了培训。河南安绣所用的绣针比普通的绣花针还要小,用比头发丝还细的线呈现出细节。经过40多天的培训,她学会了拱针绣、石头针绣、链子扣绣、双三角针绣、水草针绣等针法。

险资出手为国创集团纾困

国创高新成立于2002年3月,初期主要以改性沥青工程和道路维修为主业。2017年,国创高新完成了收购深云房的重大资产重组,正式切入房地产中介服务业务,形成双轮驱动的业务模式。此次出让国创高新股份的是大股东国创集团,国创集团在公告中表示,股权转让价款专项用于解除其部分股票质押,以求最大限度降低其持有国创高新股份的质押率,减少流动性压力。

1月16日,记者来到巴里坤哈萨克自治县萨尔乔克乡苏吉东村村民帕丽达古丽 · 阿合依提家。走进她家,如同进入了一个五彩缤纷的绣品世界。

险资为何频频向地产股抛出橄榄枝?分析险资投资特点不难看出,险资向来偏好流动性好、估值偏低、盈利稳健且具有较高股息率的蓝筹股。记者据同花顺iFind数据库梳理发现,以去年三季报数据计算,险资合计持有A股约1.32万亿元,持仓市值最大的行业分别是非银金融、银行和房地产,房地产行业持股市值超过千亿元。可以说,险资对房地产企业青睐由来已久。

备受关注的险资开年又有新动向。近日,中国保险行业协会官方网站披露,华泰保险集团旗下的华泰资产管理有限公司举牌上市公司国创高新(002377)。华泰资产通过“华泰资产一创赢系列专项产品”账户以现金受让国创高新公开发行的非限售流通股份7330万股,持股比例达到7.9993%,斥资约2.79亿元。以披露日期计,这已经是一个半月内险资第三次举牌上市公司,且举牌的均是地产股。

“目前,能接订单的绣娘有近百位,有些绣娘已经有3年的工作经验,每月能挣到3000多元。随着她们技艺的提高,绣品的质量会提高,绣品价格也随之提高。”巴里坤新安绣文化产业有限公司总经理郝兵说。

而帮助国创集团“纾困”的险资华泰资产,也是资本市场的常客。华泰资产起源于华泰财产保险股份有限公司投资部,于2005年1月正式成立,是中国保监会首批批准设立的保险资产管理公司之一。羊城晚报记者梳理发现,截至2019年三季报,华泰资产旗下产品出现在华映科技、云铝股份、四维图新、胜宏科技、四川路桥等上市公司。